第1565章 主承销商
<！--go 唯知搜索准备赴美上市，依照规则是需要找投行作为主承销商的。
方大刚是唯知搜索赴美上市的负责人，他研究了中资gu赴美上市的案例之后忧心忡忡，总觉得大老板是将美国佬当成了白痴。
原因嘛，很简单。
唯知搜索的总gu本为三亿，赴美上市发行四千万美国存托凭证、只相当于总gu本的百分之十三，拟筹集的资金却不少于二十亿美元，高达一千倍的市盈率也就意味着依照目前的财务数据来说，投资者购入的gu份需要一千年的时间才能够回本。
可事实上方大刚吃了一惊，邀请函发出之后，高盛、美林、瑞士信贷第一波士顿、花旗、德意志银行都世界ding级投行的团队竟是蜂拥而至。
总bu大楼，中型会议室。
方大刚正襟端坐、面对着chang桌两侧的投行代表，shen后的投影幕布上所显示的便是唯知搜索赴美上市计划。
四千万份的美国存托凭证，每一份就相当于国内的普通agu的一gu，通过vie结构所持有的两千万gubgu、每一gu的投票权却相当于普通gu的十倍，只要这bu分gu份不被gu东所出售，大gu东的地位就无法撼动。
“董事会总共只有七个名额，唯知搜索也没有观察员的席位，那岂不是说存托凭证的持有者只有建议权、却没有否决权？”
某投行代表的提问、令会议室里有了些杂音，冉颖站起来便dao。“唯知搜索采用了双层gu权架构，这是为了杜绝外资gu东因不了解内地市场而对公司运营产生干扰和阻碍，有些互联网企业都引入了外资，可最终都是因为资方的一意孤行、反倒是让本该ju有极强大竞争力的企业丧失了竞争力，有鉴于此、唯知搜索必须未雨绸缪、将可能导致企业话语权旁落的风险提前扼杀…”
德意志银行的代表愤然起shen。“如果是这样的话我们就只能退出了！这么离谱的条件闻所未闻，这不是在邀请主承销售商、这是在找冤大tou呢！”
冉颖瞄了一眼会议室的大门。然后便正视着对方说。“唯知搜索的主承销售最多只能有两个，任何一方的退出都会给之后的筛选带来便利，感谢您的光临…”
德意志银行的代表愣住了，见在座的其他投行代表们全bu都无动于衷、甚至有对他的退出显得有些欣喜，脸一红便便耸了耸肩。“德意志银行在欧洲的影响力还是很大的，但投资界有句话是这么说的，当冤大tou远比当聪明人能获取更多的利run，请继续…”
“三天后就是圣诞节了，在这个时间邀请诸位过来实在是有些抱歉，我们也不希望洽谈的时间过久、导致大家无法与家人们共度圣诞，所以chang话短说，唯知搜索的大gu东可以为此次招gu计划提供双重保险，如果唯知搜索未来三年的发展速度低于预期、投资回报低于百分之二十，唯知技术承诺按照每年百分之八的增值速度、进行gu份回购，如果愿意放弃这份权力、则可以在三年后以月均价的七折从大gu东手里获得百分之三不ju有投票权的优先gu购买权，只是这个名额只有一个…”
总共需要发行四千万gu，每gu发行价格为五十美元、市盈率高达一千倍，投行派过来的代表均不满、但等冉颖将预购者的情况予以了公布，会议室里的气氛却突然变得诡异了起来。
前微ruan创始人艾lun，预订两百万gu。
梦工厂三jutou，每人预订五十万gu。
法国首富的lvmh集团，预订了三百万gu。
奢侈品jutou，预定两百万gu。
滴金酒庄的总经理亚历山大伯爵，预订五十万gu。
俄罗斯前首富、现车路士足球俱乐bu主席罗曼，预定五百万gu…
chang达三页的预订者名录和购买数量，让在场的投行们都失了语。
如果这份名录是真实且有效的，那唯知搜索赴美上市的计划、实际上跟投行可以不发生关系，yu购者们所希望获得gu份数量高达六千多万gu，但唯知搜索此次只发行四千万份存托凭证，难不成唯知搜索还没有公开上市呢、就需要投行们作对手盘、提前开始luozuo空？
“ok！ok！我明白诸位在想什么，唯知搜索赴美上市的计划并非是在戏弄大家，唯知技术的创始人付先生是全球首富，唯知技术的子公司唯知搜索的上市、对他个人而言gen本就不是什么问题，只不过该走的程序还是必须要走的，所以主承销存在的意义，是要推动唯知搜索在全球范围内获得认可，而gu票上市的目的并不是因为唯知搜索缺钱、而是唯知搜索需要进一步提高国际影响力、提升企业形象、为gu东们带来更丰厚的投资收益，所以…”
“我们高盛愿意成为唯知搜索赴美上市的主承销售商，费用可以降低百分十…”
“我们德意志银行希望获得主承销商shen份，费用降低百分之二十、提供不超过两亿欧元的zuo市基金，利率也可以下调一个百分点…”
“我们美林证券在zuo市方面的经验是毋庸置疑的，发行费用可以下调三成，zuo市资金可以提供三亿美元，利率可以下调一个半百分点…”
反应过来的投行团队进入了争吵模式，虽然还不至于骂街、但却让一直没有机会开口的方大刚彻底懵了，他shen侧的同声翻译、更是因为来不及将所有人的发言都翻译给他听，只好拿起纸笔、将投行们的条件记录下来。
见方大刚一副愕然的模样，冉颖坐下来便dao。“方总，这事儿算是搞定了。剩下的就是资格挑选的问题了…”
方大刚一脸的难以置信。“真就这么定下来了？”
“是啊，就这么定下来了。其实如果不是因为赴美上市必须有主承销售商，有没有这些投行参与，真的是可有可无的，付总在金rong方面的min锐度，千万不要去怀疑…”<！--over
<！--go 唯知搜索准备赴美上市，依照规则是需要找投行作为主承销商的。
方大刚是唯知搜索赴美上市的负责人，他研究了中资gu赴美上市的案例之后忧心忡忡，总觉得大老板是将美国佬当成了白痴。
原因嘛，很简单。
唯知搜索的总gu本为三亿，赴美上市发行四千万美国存托凭证、只相当于总gu本的百分之十三，拟筹集的资金却不少于二十亿美元，高达一千倍的市盈率也就意味着依照目前的财务数据来说，投资者购入的gu份需要一千年的时间才能够回本。
可事实上方大刚吃了一惊，邀请函发出之后，高盛、美林、瑞士信贷第一波士顿、花旗、德意志银行都世界ding级投行的团队竟是蜂拥而至。
总bu大楼，中型会议室。
方大刚正襟端坐、面对着chang桌两侧的投行代表，shen后的投影幕布上所显示的便是唯知搜索赴美上市计划。
四千万份的美国存托凭证，每一份就相当于国内的普通agu的一gu，通过vie结构所持有的两千万gubgu、每一gu的投票权却相当于普通gu的十倍，只要这bu分gu份不被gu东所出售，大gu东的地位就无法撼动。
“董事会总共只有七个名额，唯知搜索也没有观察员的席位，那岂不是说存托凭证的持有者只有建议权、却没有否决权？”
某投行代表的提问、令会议室里有了些杂音，冉颖站起来便dao。“唯知搜索采用了双层gu权架构，这是为了杜绝外资gu东因不了解内地市场而对公司运营产生干扰和阻碍，有些互联网企业都引入了外资，可最终都是因为资方的一意孤行、反倒是让本该ju有极强大竞争力的企业丧失了竞争力，有鉴于此、唯知搜索必须未雨绸缪、将可能导致企业话语权旁落的风险提前扼杀…”
德意志银行的代表愤然起shen。“如果是这样的话我们就只能退出了！这么离谱的条件闻所未闻，这不是在邀请主承销售商、这是在找冤大tou呢！”
冉颖瞄了一眼会议室的大门。然后便正视着对方说。“唯知搜索的主承销售最多只能有两个，任何一方的退出都会给之后的筛选带来便利，感谢您的光临…”
德意志银行的代表愣住了，见在座的其他投行代表们全bu都无动于衷、甚至有对他的退出显得有些欣喜，脸一红便便耸了耸肩。“德意志银行在欧洲的影响力还是很大的，但投资界有句话是这么说的，当冤大tou远比当聪明人能获取更多的利run，请继续…”
“三天后就是圣诞节了，在这个时间邀请诸位过来实在是有些抱歉，我们也不希望洽谈的时间过久、导致大家无法与家人们共度圣诞，所以chang话短说，唯知搜索的大gu东可以为此次招gu计划提供双重保险，如果唯知搜索未来三年的发展速度低于预期、投资回报低于百分之二十，唯知技术承诺按照每年百分之八的增值速度、进行gu份回购，如果愿意放弃这份权力、则可以在三年后以月均价的七折从大gu东手里获得百分之三不ju有投票权的优先gu购买权，只是这个名额只有一个…”
总共需要发行四千万gu，每gu发行价格为五十美元、市盈率高达一千倍，投行派过来的代表均不满、但等冉颖将预购者的情况予以了公布，会议室里的气氛却突然变得诡异了起来。
前微ruan创始人艾lun，预订两百万gu。
梦工厂三jutou，每人预订五十万gu。
法国首富的lvmh集团，预订了三百万gu。
奢侈品jutou，预定两百万gu。
滴金酒庄的总经理亚历山大伯爵，预订五十万gu。
俄罗斯前首富、现车路士足球俱乐bu主席罗曼，预定五百万gu…
chang达三页的预订者名录和购买数量，让在场的投行们都失了语。
如果这份名录是真实且有效的，那唯知搜索赴美上市的计划、实际上跟投行可以不发生关系，yu购者们所希望获得gu份数量高达六千多万gu，但唯知搜索此次只发行四千万份存托凭证，难不成唯知搜索还没有公开上市呢、就需要投行们作对手盘、提前开始luozuo空？
“ok！ok！我明白诸位在想什么，唯知搜索赴美上市的计划并非是在戏弄大家，唯知技术的创始人付先生是全球首富，唯知技术的子公司唯知搜索的上市、对他个人而言gen本就不是什么问题，只不过该走的程序还是必须要走的，所以主承销存在的意义，是要推动唯知搜索在全球范围内获得认可，而gu票上市的目的并不是因为唯知搜索缺钱、而是唯知搜索需要进一步提高国际影响力、提升企业形象、为gu东们带来更丰厚的投资收益，所以…”
“我们高盛愿意成为唯知搜索赴美上市的主承销售商，费用可以降低百分十…”
“我们德意志银行希望获得主承销商shen份，费用降低百分之二十、提供不超过两亿欧元的zuo市基金，利率也可以下调一个百分点…”
“我们美林证券在zuo市方面的经验是毋庸置疑的，发行费用可以下调三成，zuo市资金可以提供三亿美元，利率可以下调一个半百分点…”
反应过来的投行团队进入了争吵模式，虽然还不至于骂街、但却让一直没有机会开口的方大刚彻底懵了，他shen侧的同声翻译、更是因为来不及将所有人的发言都翻译给他听，只好拿起纸笔、将投行们的条件记录下来。
见方大刚一副愕然的模样，冉颖坐下来便dao。“方总，这事儿算是搞定了。剩下的就是资格挑选的问题了…”
方大刚一脸的难以置信。“真就这么定下来了？”
“是啊，就这么定下来了。其实如果不是因为赴美上市必须有主承销售商，有没有这些投行参与，真的是可有可无的，付总在金rong方面的min锐度，千万不要去怀疑…”<！--over